SciELO - Scientific Electronic Library Online

 
vol.19 issue1K-finite decidable objcts and finite cardinals in an arbitrary toposJoint Kalman-Haar algorithm applied to signal processing author indexsubject indexarticles search
Home Pagealphabetic serial listing  

Services on Demand

Journal

Article

Indicators

Related links

  • Have no similar articlesSimilars in SciELO

Share


Revista de Matemática Teoría y Aplicaciones

Print version ISSN 1409-2433

Abstract

ESTEVEZ, Gloria; INFANTE, Saba  and  SAEZ, Francisco. Estimación de modelos de equilibrio general en economías dinámicas por métodos de Monte Carlo y Cadenas de Markov. Rev. Mat [online]. 2012, vol.19, n.1, pp.7-36. ISSN 1409-2433.

En este trabajo se describe un procedimiento general para hacer inferencia bayesiana basados en la evaluación de la verosimilitud de los modelos de equilibrio general estocásticos (MEGE) a través de los métodos de Monte Carlo por Cadenas de Markov (MCMC). La metodología propuesta requiere log linealizar los modelos, transformarlos en la forma espacio estado, luego utilizar el filtro de Kalman para evaluar la función de verosimilitud y finalmente aplicar el algoritmo Metropolis Hastings para estimar los parámetros de la distribución a posteriori. Se ilustra la técnica mediante el uso del modelo básico de crecimiento estocástico, considerando datos trimestrales de la economía venezolana comprendidos entre el primer trimestre de (1984) hasta el tercer trimestre de (2004). El análisis empírico realizado nos permite concluir que los algoritmos utilizados para estimar los parámetros del modelo trabajan de manera eficiente y a bajo costo computacional, las estimaciones obtenidas son consistentes, es decir, los estimados de las predicciones reflejan adecuadamente el comportamiento del producto, el empleo, el consumo y la inversión per capita del país. En las gráficas de los histogramas estimados se observa que tienen comportamientos bimodales y distribuciones asimétricas

Keywords : modelos de equilibrio general; inferencia bayesiana; algoritmos recursivos.

        · abstract in English     · text in Spanish     · Spanish ( pdf )

 

Creative Commons License All the contents of this journal, except where otherwise noted, is licensed under a Creative Commons Attribution License